Статистика не дейді
- негізгілерін — ірі несиелерді қаржылай тұрақты азаматтар ғана жасайды.
- Қарыз алушылардың көпшілігінің ауыр жүктеме болып табылмайтын шағын қарыздары бар
2025 жылғы 1 наурыздағы деректерге сәйкес, қазақстандық банктердегі тұтынушылық кредиттер портфелі 14,1 трлн теңгеге жетті, бұл өткен жылдың сәйкес кезеңімен салыстырғанда 31,7% -ға артық.
Тұтастай алғанда, әсіресе тұтыну сегментінде кредиттеудің өсуі дәстүрлі түрде экономикалық өсудің негізгі драйверлерінің бірі ретінде қарастырылады. Осылайша, сарапшылар кредиттік ресурстар арқылы қаржыландыру көлемінің ұлғаюы нарықтық экономика үшін оның белсенділігі мен әлеуетін айғақтай отырып, оң белгі болып табылатынын Ranking.kz атап өтті.
Борыштық жүктеме қалыпты күйінде қалады
Бұл бірнеше себептермен түсіндіріледі.
- Біріншіден, несиелендірудің өсуімен қатар халық табысының да өсуі байқалады.
- Екіншіден, Қазақстанның кредит нарығы тәуекелдерді бағалаудың неғұрлым жетілдірілген жүйесін енгізе отырып, дамуын жалғастыруда.
Ұлттық статистика бюросының деректерінде 2024 жылдың төртінші тоқсанында қазақстандықтардың несиелер мен қарыздарды өтеуге жұмсаған шығыстарының үлесі небәрі 6,2% -ды құрағаны айтылған.
Салыстыру үшін,
- 2009 жылы бұл көрсеткіш 4,6% -ды құрады.
- Осылайша, 15 жыл ішінде борышқа қызмет көрсетуге жұмсалатын шығындардың үлес салмағы шамалы ғана 1,5 пайыздық тармаққа ұлғайды.
Бұл елдегі қарыз жүктемесінің деңгейі айтарлықтай төмен болып қалатынын, ал оның динамикасы — өте төмен екенін көрсетеді.
Бұл статистика банк кредиттерін ғана емес, басқа да қаржылық міндеттемелерді, мысалы, жеке қарыздарды да ескеретінін атап өту маңызды. Демек, тікелей банк кредиттеріне жұмсалатын шығыстардың үлесі одан да төмен болуы мүмкін.
Халықтың азық-түлік тауарларына жұмсаған шығындарының үлесі барлық шығындардың жартысына жуығын құрайды. Талдаушылар бұл көрсеткішті әлдеқайда алаңдатарлық деп санайды, себебі тамаққа жұмсалатын шығындардың жоғары үлесі басқа қажеттіліктерді қанағаттандыру мүмкіндіктерінің шектелгенін көрсетеді және соның салдарынан халықтың өмір сүру деңгейін көрсетуі мүмкін. Оның үстіне, сол 15 жыл ішінде азық-түлік өнімдеріне арналған шығыстардың үлесі елеулі 8,2 пайыздық тармаққа ұлғайды. Сарапшылардың пікірінше, қазақстандықтардың әл-ауқатына алаңдаушылар тарапынан дәл осы аспект неғұрлым мұқият назар аударуға лайық.
Несие қоржынының негізгі көлемін кім қалыптастырады?
Несие нарығын егжей-тегжейлі талдау жағдайды тереңірек түсінуге мүмкіндік береді. 2025 жылғы 1 ақпандағы жағдай бойынша, Қазақстанда банктердің, МҚҰ мен коллекторлық агенттіктердің клиенттерін қоса алғанда, 9 миллионға жуық қарыз алушы болды. Алайда бұл көрсеткіштің өзі ақпараты аз. Заемшылардың құрылымын заемдар сомасы тұрғысынан қарастыру әлдеқайда маңызды.
Жалпы қарыздың 92,8% -дан астамы 1 млн теңгеден астам несиеге тиесілі, оны барлық қарыз алушылардың тек 46,7% ғана пайдаланады. Егер одан да ірі сомаларды қарастыратын болсақ, онда 2 млн теңгенің несиесі жалпы көлемнің 84% құрайды, бірақ олардың иелері қарыз алушылардың 30% ғана болып табылады. 5 млн теңгеден асатын қарыздардың жағдайы неғұрлым көрнекі болып табылады: олардың қарыз алушылардың 15% -ы ғана бар, алайда бұл кредиттердің жалпы сомасы халықтың барлық қарыз көлемінің 66% -дан астамын құрайды.
Бұл деректер кредит портфелінің негізгі бөлігі, әдетте, кірістің жоғары деңгейі мен қаржылық орнықтылығы бар қарыз алушылардың салыстырмалы шағын тобының қолында шоғырланғанын куәландырады. Бұл санатқа банктердің үлестес тұлғалары да жатқызылуы мүмкін, өйткені ірі кредиттерді алу жоғары төлем қабілеттілігін растауды және барлық қаржы мекемелерінің мақұлдауын талап етеді.
Сонымен қатар, барлық қарыз алушылардың жартысынан астамы (53,2% немесе 4,8 млн адам) 1 млн теңгеге дейінгі сомаға несие рәсімдеді, бұл қарыздардың жалпы көлемінің небәрі 7,2% -ын құрайды. Бұл ретте осы қарыз алушылардың едәуір бөлігінің кредиттері өте аз:
1 млн адам 100 мың теңгеден кем қарыз алды;
1,4 млн — 100 мыңнан 300 мың теңгеге дейін;
1 млн-ға жуық — 300-ден 500 мың теңгеге дейін;
1,5 млн — 500 мыңнан 1 млн теңгеге дейін.
Мұндай кредиттер бойынша орташа берешек 50-ден 730 мың теңгеге дейін өзгереді, бұл халықтың көпшілігі үшін кредиттер ауыртпалық болып табылмайтынын білдіреді.
Мұндай сомалар, әдетте, бiр-екi жалақы үшiн өтелуi мүмкiн және қаражатты депозиттерде сақтауға немесе терең қарыз алудан гөрi ағымдағы қажеттiлiктердi жабуға ниет бiлдiредi.
Несиелер ауыртпалық емес, құрал ретінде
Осылайша, деректерді талдау Қазақстанда қарыз алушылардың едәуір бөлігінің салыстырмалы түрде аз берешегі бар екенін көрсетеді, бұл жалпыға ортақ «қарыз алу» туралы аңызды жоққа шығарады. Борыштың негізгі көлемі кірісі жоғары және тұрақты ірі қарыз алушыларға тиесілі, олар үшін кредиттер ауыр қаржылық ауыртпалық емес, инвестициялар мен мүмкіндіктерді кеңейту құралы болып табылады.
Тұтынушылық несиелендірудің экономикаға әсеріне арналған Kursiv Research дөңгелек үстелі барысында тәуелсіз экономист Айдархан Құсайынов Қазақстанда халықтың несиелендіру проблемасы асыра көрсетілуі мүмкін екенін атап өтті. «Менің ойымша, несиелендіру проблемасы жоқ. Мен бұл популизм — халықты қарыз алудан құтқару туралы ойдан туындап жатқанын білемін. Шын мәнінде проблема жоқ», деп атап өтті Айдархан Құсайынов.
Экономист инфляцияға азық-түлік бағасының өсуі негізгі үлес қосатынын, ал Қазақстанда азық-түлік көбінесе несиеге немесе бөліп-бөліп сатып алынбайтынын мәлімдеді.
Оның айтуынша, BNPL моделі инфляцияға қатты әсер етпейді. Сарапшының айтуынша, мемлекеттің BNPL моделін қосымша реттеу әрекеті ақталмаған, себебі бұл тұтынушылық несиелеуді Ұлттық банк базалық мөлшерлеме арқылы реттейді.
«Бізде саясат осы бағытқа бұрылғанда қорқынышты. Егер мен келісімшарт бойынша төлемдерді кейінге қалдырумен қандай да бір жұмысты орындасам, онда енді бұл келісімшарттардың бәрін ҚНДРА немесе Ұлттық банкке алып жүру керек пе? Төлемді кейінге қалдыру — бұл сол бөліп-бөліп төлеу. Егер біз осы жолмен жүретін болсақ, онда осындай келісімшарттарды да реттейік», — деп атап өтті ол.
Сарапшының пікірінше, бөліп-бөліп төлеу кезінде баға белгілеу — бұл корпоративтік мәселе және қос бағаны енгізуді талап етпейді. Егер компания бір бағамен бөліп-бөліп, бөліп-бөліп сатуға дайын болса, онда бұл бизнестің таңдауы. Экономистің пікірінше, сатушылардың өздері үшін шешімдерді анықтау — тұйық жол.
Сарапшылар халықтың қарыз алуының өсуіне алаңдаушылық білдіруде. Олар азаматтардың төлем қабілеттілігін бағалаусыз несиелерді немесе жеңілдіктерді тарату сияқты қысқа мерзімді популистік қадамдарға қарағанда ұзақ мерзімді экономикалық салдарды ескеретін салмақты шешімдер қабылдауға шақырады.
